主题：【原创】监管类金融企业报告的另外一部分1 -- wqnsihs

4、政府成立新的机构：公众公司会计监察委员会（PCAOB）

根据新通过的《萨班斯法案》，美国将成立一个新的机构，即公众公司会计监管委员会（PCAOB）来监管会计行业，该委员会是一个非赢利公司法人，由５名理事组成，理事由ＳＥＣ商财政部和美联储后任命，理事不得在其它任何职业或商业机构中兼职。其中只能有２名理事是注册会计师，委员会主席在任职前５年不能是注册会计师。委员会的主要职责是：对为上市公司出具审计报告的会计师事务所进行备案；制定或采纳有关审计、质量控制、道德、独立性及其它标准；对备案的会计师事务所及相关人员进行检查、调查、惩戒。

（1）、PCAOB拥有注册、检查、调查和处罚权限，保持独立运作，自主制定预算和进行人员管理，不作为美国政府的部门或机构，遵从哥伦比亚非赢利公司法，其成员、雇员及所属机构不应视为联邦政府的官员、职员或机构。

（2）、授权美国证券交易委员会（SEC）对PCAOB实施监督。PCAOB由5名专职委员组成，由SEC与美国财政部长和联邦储备委员会主席商议任命，任期5年。5名委员应熟悉财务知识，其中可以有2名是或曾经是执业注册会计师，其余3名必须是代表公众利益的非会计专业人士。

（3）、要求执行或参与公众公司审计的会计师事务所须向PCAOB注册登记。PCAOB将向登记会计师事务所收取“注册费”和“年费”，以满足其运转的经费需要。

（4）、PCAOB有权制定或采纳有关会计师职业团体建议的审计与相关鉴证准则、质量控制准则以及职业道德准则等。PCAOB如认为适当，将与指定的、由会计专家组成的、负责制定准则或提供咨询意见的专业团体保持密切合作，有权对这些团体建议的准则进行补充、修改、废除或否决。PCAOB须就准则制定情况每年向SEC提交年度报告。

（5）、根据《1934年证券交易法》和修订《1933年证券法》的有关要求，授权SEC对会计准则制定机构的会计原则是否达到“一般公认”的目标进行认定。该准则制定机构必须符合如下要求：第一，应是民间机构；第二，由某个理事会（或类似机构）管理，该理事会多数成员在过去两年内未在任何会计师事务所任职；第三，经费获取方式与PCAOB相似；第四，通过多数票的方式确保会计原则及时反映新的会计问题和商业实务；第五，制定准则时考虑准则适应商业环境的变动性，以及高质量会计准则国际趋同的必要性或适当性。此外，法案还要求SEC就美国财务报告系统如何采用以原则为基础的会计准则问题进行研究，并在一年内向国会提交研究报告。

（6）、PCAOB对公众公司审计客户超过100户以上的会计师事务所，要进行年度质量检查，其它事务所每3年检查一次。PCAOB和SEC可随时对会计师事务所进行特别检查。

（7）、PCAOB有权调查、处罚和制裁违反该法案、相关证券法规以及专业准则的会计师事务所和个人。不过，PCAOB的处罚程序要受SEC监督，SEC可以加重、减轻其做出的处罚，也可以修改或取消其处罚决定。PCAOB对会计师事务所和个人进行处罚和制裁的形式包括：临时或永久吊销注册；临时或永久禁止个人在会计师事务所执业；临时或永久限制事务所或个人的执业活动、职能等；对于故意、明知故犯、不计后果的行为或者屡犯的过失行为，可对自然人处以75万美元以下的罚款，对单位处以1500万美元以下的罚款；对于过失行为，自然人罚款不超过10万美元，单位不超过200万美元；谴责；强制要求参加附加的专业培训和教育；其它处罚形式。

（8）、审计美国公司（包括审计美国公司的国外子公司）的外国会计师事务所也必须向PCAOB登记。

5、迅速恢复危机企业的正常运营

（1）、安然公司

在破产重整过程中，法院对安然持有的不在破产保护范围内的3.7万公里北部天然气管道、跨西部输油管道、佛罗里达天然气输送系统、安然国际实体和安然波特兰电力事业总公司等等资产以保护市场稳定和就业为理由，由德能公司（DYNEGY）托管，并恢复运营，并保留75％员工就业（15000人）。其控股权由金融机构债转股控制，原安然股东持有股权折股进入。（占的比例极少）。

在破产保护范围德安然北美公司（主要负责大规模能源交易业务）、安然能源服务公司（主要负责能源的零售和营销运作）、安然运输服务公司（物流）和安然金属与商贸公司在重整一年后宣布重整失败，法院宣布破产，理由是这些企业破产对美国国家安全没有威胁。

（2）、世通公司

为挽救世通这一对于美国公众利益和“国家安全”具有重要意义的公司，根据美国破产法第11章的规定，世通公司将在破产保护期间继续运营，而不用偿还债务。公司重新筹措20亿美元资金用于维持破产重组期间的基本业务。世界通信宣布裁员17000人，占其全球员工总数的20%，保留68000人就业。世界通信公司共负债超过300亿美元,申请破产保护可令世通每年少支付20亿美元的利息支出。世通公司破产保护后为了确保财务稳定，立即了出售部分外围资产，包括拉美地区的一些设施和无线零售业务，但没有出售MCI或UUNET等核心业务。（MCI是世通公司的核心长途电话业务， UUNET是占美国市场份额50％的互联网运营商。）公司的重组时间9到12个月的时间。此外，公司的国际业务不在申请破产保护之列。

世通与安然、环球电讯不同的地方就是有不少可以创造营收的可靠资产。MCI长话公司在长话业务方面具有相当的竞争力，消费者用户达2000万，是世通公司现金来源的一条主要渠道。受电信业大环境不佳和世通会计丑闻的负面影响，MCI2003年收入将会下降15%至83亿美元，但仍能占到世通公司总收入的24%。UUNET部门控制着美国电脑网络50％的传输线路，是网络数据的最大提供商，是世界上最大的商用互联网数据业务运营商，向很多企业巨头提供从VPN到Web托管再网络接入等无所不包的服务，客户有纳斯达克股票市场、联邦快递、美国在线时代华纳、美国军方等，在美国，大约30%的电子邮件和网络流量都要经过UUNET承载，这部分资产大约为1000亿美元。

申请破产保护也给世通带来了一些避险条件。摩根—大通、花旗、通用电气资本等公司提供20亿美元的贷款，可以短期内保证公司继续运转；世通申请破产保护，核心业务不受影响。公司将通过减员、节支、剥离边缘业务以渡难关。　　

2003年10月31日，美国破产法院批准了原世界通信公司的重组计划。根据重组计划，世通的债务将由410亿美元减少到58亿美元，目前世通拥有53亿美元的现金，其中23亿美元将支付给债权人，世通其他300多亿美元的债务，花旗银行、JP摩根大通、GE资本公司是“控制权债务人”，将其债务交换为重组后公司的股份。这一决定，无疑是给世通的股东和客户吃了一颗定心丸。世通公司破产保护成功，负债额度将减少到极低的程度，并得到美国政府更加优惠政策的扶植，比如说在伊拉克电信项目的建设工程中MCI就得到了不少的好处。这将使该公司350亿美元的债务得到清除，并走出破产保护。对破产法院的这一决定，业界传来一片呼声。显然，此次美国破产法院法官作出的新决定使世通成为直接的受益者。从世通成功走出破产不难看出，这是个皆大欢喜的结果，无论对用户、世通还是美国电信业，甚至美国经济来说，都是好事。同时，这也说明电信业已成为国家的命脉，丝毫马虎不得，在未来国民经济稳定发展和社会信息化建设中，电信业将始终扮演主角。

法院裁决中表示：破产法庭的主要功能就是防止像世通这样的大公司被清算，毕竟其为美国大量的员工提供就业机会而且其提供的产品和服务对整个美国经济有益。破产法的主要目标还要使得破产企业能够重新站起来。电信业是国民经济的支柱产业，保护电信无疑对国民经济稳定发展有重要作用。

世通成功走出破产给世通重新振作留下伏笔。原世界通信公司现更名为美国微波通信公司(MCI)。

世通成功走出破产，可谓是皆大欢喜的结局，不仅成就了世通，也成就用户，成就了电信业，甚至成就了美国经济。世通现象表明，电信业在国民经济稳定发展与社会信息化进程中将始终扮演主角。

6、严惩违法犯罪分子

加州大学和其他机构投资者以及许多个人投资者已对安然公司、29位公司管理层人士和董事以及安然的审计公司安达信会计师事务所提起集团诉讼，诉讼事由包括欺诈、误导性陈述、假账和内幕交易；美国证监会也对已离任的安然财务总监及其他现任管理层人士以关联交易和做假账为由立案。

安然以做假帐的方式欺骗投资者、套取银行贷款，4年间安然公司虚报的盈利达5.86亿美元。而为安然进行业绩审计的是全球第5大会计事务所安达信会计事务所。安达信在事发后承认在审计中犯了错误，承认在安然公司宣布2001年第3季度亏损6.18亿美元的前几天。销毁了相当数量与安然公司相关的文件。股市投资人对安达信在财务审计时未尽职责提起了诉讼，法庭判定指控成立，安达信不得不为股市投资人的损失做出赔偿，并破产。著名的安永国际会计公司(ERNST＆YOUNG)就因对一家名为CENDANT的公司做出有误导的评级，被判定赔偿3.35亿美元。

安然和世界通信公司的外部审计企业都是名列全球五大会计师事务所之一的安达信公司，暴露出上市企业和审计公司的厉害关系，（安达信公司2001年从安然公司收取了5200万美元的服务费，其中约有一半为审计业务以外的咨询服务费。）也使得审计行业面临着前所未有的信任危机。安达信公司因为销毁与安然公司有关的数千页文件而受到司法部的起诉，该公司原有的2300家上市公司客户已有800家转投其它事务所。美国联邦陪审团2002年6月15日已裁定安达信公司妨碍司法罪成立，地方法官哈蒙10月作出最后裁决，从而标志着这家有90年历史的会计师事务所的终结。

2005年由十二人组成的陪审团在美国南部城市休斯敦宣布：安然公司前首席执行官杰弗瑞·斯基林被控的二十八项罪名中有十九项成立，公司前任董事长肯雷被控的十项罪名全部成立。依照美国联邦刑法，可能面临数十年的牢狱，两人的余生可能会在监狱中度过。

花旗集团、摩根大通、美洲银行等因涉嫌财务欺诈，向安然破产的受害者分别支付了２０亿、２２亿和６９００万美元的赔偿金。

２００５年７月，曼哈顿地方法院宣判，针对公司前首席执行官伯纳德·埃贝斯的证券欺诈、共谋等９项指控全部成立，判处埃贝斯２５年监禁。现年63岁的埃贝斯成为自安然丑闻爆发以来判罪最重的美国公司首席执行官。